به گزارش صدای بورس، بررسی صورت سود و زیان شرکت قند مرودشت (قمرو) در نشان میدهد این شرکت در کنار حفظ حاشیه سود مناسب، با چشمانداز رشد قابل توجه در فروش و سودآوری مواجه است؛ موضوعی که میتواند نگاه بازار را بیش از گذشته به این سهم معطوف کند.
بر اساس دادههای درجشده در ، فروش قمرو در دوره ۱۲ ماهه منتهی به ۱۴۰۴/۰۴ معادل ۱۶,۵۲۷,۳۱۸ میلیون ریال بوده و در ۹ ماهه منتهی به ۱۴۰۴/۰۷ به ۱۹,۵۳۲,۷۶۹ میلیون ریال رسیده است. این موضوع نشان میدهد که شرکت تنها در ۹ ماه، از فروش کل دوره ۱۲ ماهه قبل عبور کرده و نشانهای روشن از شتاب رشد درآمدی در عملیات شرکت است. همچنین برآوردها فروش ۳۴,۰۰۴,۶۱۴ میلیون ریالی برای سال مالی ۱۴۰۵/۰۴ و ۵۵,۲۱۵,۲۶۴ میلیون ریالی برای ۱۴۰۶/۰۴ را نشان میدهند که از تداوم روند صعودی حکایت دارد.
در بخش سودآوری نیز قمرو عملکرد قابل توجهی به نمایش گذاشته است. طبق اطلاعات سود خالص شرکت از ۸,۰۴۹,۷۲۱ میلیون ریال در ۱۲ ماهه ۱۴۰۴/۰۴، در برآورد سال ۱۴۰۵/۰۴ به ۹,۹۶۲,۴۸۹ میلیون ریال و در ۱۴۰۶/۰۴ به ۱۵,۱۲۹,۰۹۹ میلیون ریال میرسد. این ارقام بیانگر آن است که شرکت نه تنها در مسیر رشد فروش قرار دارد، بلکه توانسته این رشد را با حفظ کیفیت سود همراه کند.
یکی از مهمترین نکات تحلیلی، حاشیه سود بالای شرکت است. بر اساس دادههای تصویر، حاشیه سود ناخالص در محدوده ۲۵ تا ۴۷ درصد، حاشیه سود عملیاتی در محدوده ۲۳ تا ۴۰ درصد و حاشیه سود خالص در بازه ۲۷ تا ۳۰ درصد قرار دارد. چنین ارقامی برای یک شرکت فعال در صنعت قند، نشانهای از توان مناسب در مدیریت بهای تمامشده و تبدیل فروش به سود خالص است.
در بخش سود هر سهم نیز روندی صعودی دیده میشود. EPS از ۱,۶۱۰ ریال در ۱۲ ماهه ۱۴۰۴/۰۴ به ۱,۹۹۲ ریال در برآورد ۱۴۰۵/۰۴ و ۳,۰۲۶ ریال در ۱۴۰۶/۰۴ افزایش مییابد. این رشد، در کنار قیمت فعلی ۹,۱۳۰ ریالی سهم، موجب شده نسبت P/E تحلیلی شرکت برای سالهای آینده در سطوح ۴.۶ و ۲.۸ قرار گیرد؛ سطوحی که از منظر بازار سرمایه، معمولاً در محدوده ارزندگی ارزیابی میشوند.
در مجموع، دادههای نشان میدهد قمرو با ترکیبی از رشد سریع فروش، سودآوری رو به افزایش، حاشیه سود مناسب و نسبت P/E پایین، در موقعیتی قرار گرفته که میتواند برای فعالان بازار سرمایه جذاب باشد. البته همانطور که همیشه در تحلیل سهام باید مدنظر قرار گیرد، تحقق این برآوردها به شرایط عملیاتی شرکت، وضعیت قیمتگذاری محصولات و متغیرهای کلان صنعت بستگی خواهد داشت.
منبع: سبدگردان سورین
نظر شما